IPO+九鼎认购 新三板上第二个江苏中旗？

新三板“别人家的企业”
 

相信大家都听说过一种神奇的生物——别人家的孩子：别人家的孩子不玩游戏，不聊qq，天天就知道学习，回回年级第一；能考硕士、博士、圣斗士，还能升级黄金、白金和水晶级；他不看星座，不看漫画，看到电脑就想骂娘；这种生物琴棋书画样样精通，甚至会刀枪剑戟斧钺钩叉。
 

而新三板上也有不少“别人家的企业”：他们融得了资、并得了购、转得了板……新三板企业润丰股份（837380）就是“别人家的企业”之一。12月9日，润丰股份抛出了挂牌新三板以来的第一份股票发行方案。公告称，公司拟以14.74元/股的价格，发行数量不超过2713万股且不低于2036万股，预计募集资金总额不超过4亿元且不低于3亿元。
 

九鼎全部认购 3亿用于偿还银行贷款
 

纵观近来日益遇冷的新三板融资现状，不少新三板企业抛出股票发行方案好几个月之后都无人问津。然而这对润丰股份来说，可以简单的概括为：天空飘来五个字，那都不是事~

 

就在公司发布的股票发行方案中，认购对象的名单也一并公布了：苏州泰昌九鼎投资中心和北京九州风雷新三板投资中心。两家投资机构均属同创九鼎投资管理集团股份有限公司旗下。


 

对于此次募集资金的用途，润丰股份在公告中指出：其中不超过3亿元的资金将用于偿还银行贷款，避免因公司负债率过高引发流动性风险；其余1亿资金将用于补充公司流动资金。
 

据三板虎了解，润丰股份在本次发行前发生并将于2017年1月至5月到期的银行贷款共有24笔。公司坦言，在经营过程中需要投入大量资金维持运营，以往主要通过银行贷款来弥补流动资金不足，公司2015年末资产负债率达到62.18%，2016年6月30日上升至66.30%（未经审计）。
 

上半年营收19亿 已进入IPO辅导阶段
 

润丰股份主营农药原药及制剂的研发、生产和销售。近年来，全球经济下行，农产品行情低迷，全球农作物保护用品市场需求呈持续下滑趋势。尽管如此，润丰股份2016年上半年营收和净利润双双逆势增长。据公司2016年半年报显示，公司2016年上半年实现营业收入19.25亿元，同比增长18.77%；实现归属挂牌公司股东的净利润1.08亿元，同比增长12.87%。
 

据三板虎查看公司利润表，润丰股份的表现一直就不俗。公开资料显示，润丰股份于2016年7月13日正式挂牌新三板，短短四个月之后，11月17日，公司就发布了《关于公司接受首次公开发行股票并上市辅导的提示性公告》，宣布公司已进入IPO辅导阶段。结合公司表现不俗的业绩来看，润丰股份追求到更高层次的资本市场大展拳脚也就不难理解了。


 

“IPO辅导+九鼎认购”，吃瓜群众表示这个套路有点眼熟啊——这跟刚刚登陆创业板的中旗股份（300575）的路子有点相似。九鼎集团于2010年两次以6元/股的价格增资江苏中旗，合计投资6000万元；江苏中旗于2014年10月正式挂牌新三板，九鼎直接或通过基金间接持有江苏中旗合计1100万股，占公司总股本20%。根据现在中旗股份的招股说明书显示，公司股票价格22.29元/股，市盈率为18.12倍，九鼎集团获得约22倍浮盈，收益颇丰。
 

这次的润丰股份，是否会成为新三板的第二个江苏中旗？拭目以待。