环磺酮！未来三年将持续高速增长、至2025年销售规模可达到3.36亿美元！

日期:12-28-2022

除草剂按性质可分为灭生性和选择性两种，为全球销售额最大的农药品种。根据统计数据，2010-2020年，全球除草剂市场规模从193.18亿美元增长至274.07亿美元，年均复合增长率为3.56%，2020年除草剂占全球农药销售额的比重为44.2%......

自2015-2016年经历农药市场″寒冬″后，全球除草剂销售额持续增长。

全球除草剂市场销售额排名靠前的品种为草甘膦、乙草胺、异丙甲草胺、百草枯和2,4-D等。2021年以来，在醋酸-甘氨酸原材料成本推动、行业供需格局持续优化的背景下，草甘膦价格持续上涨。随着草甘膦的大面积推广，其抗性问题也越来越严重。根据统计数据，截止到2019年，全球抗除草剂杂草超过500种，而抗草甘膦杂草就有41种。草甘膦的抗性问题降低了除草效率和作物产量，对其未来可持续应用造成了一定影响。

玉米是除草剂的第二大用药作物，仅次于谷物。2019年玉米田除草剂全球市场为46.36亿美元，占全球除草剂市场的17.4%。玉米田除草剂市场的前十大产品为草甘膦、莠去津、异丙甲草胺、硝磺草酮、乙草胺、烟嘧磺隆、环磺酮、噻酮磺隆、异噁唑草酮、氟吡草酮。其中烟嘧磺隆和环磺酮为发行人玉米田除草剂主要产品。

1）烟嘧磺隆是全球磺酰脲类玉米田苗后除草剂的主导品种：烟嘧磺隆是日本石原产业株式会社在20世纪80年代中期研究发现的磺酰脲类玉米田苗后除草剂品种。产品以活性高、用量低、杀草谱广、选择性强等优点而得到广泛地应用，是全球磺酰脲类除草剂市场的主导品种。

玉米作为重要的粮食、饲料、工业原料及生物质能源的重要来源作物，也是除草剂的第二大用药作物。据中金企信国际咨询统计，2021年全球玉米种植面积约1.93亿公顷，与2020年基本持平，中国、美国和巴西是全球玉米种植面积排名前三的国家，累计占全球玉米种植面积的49%，其中，中国玉米播种面积最大为0.42亿公顷，占全球的比例为21.88%，第4、第5位的国家（或地区）是印度和欧盟，播种面积约为0.09亿公顷。

全球玉米种植面积情况（单位：亿公顷）

数据统计：中金企信国际咨询

2019年全球烟嘧磺隆市场为3.91亿美元，细分市场主要集中在亚洲和欧洲。其中中国市场超过2亿美元，原药使用量达到2,367.72吨，占比超过70%，欧洲集中在罗马尼亚、俄罗斯、乌克兰等，拉美主要集中在巴西。

全球烟嘧磺隆靶标作物为玉米，多年来市场稳定。2013—2019年全球烟嘧磺隆市场稳定增长，过去7年市场复合增长率为4.38%。尤其是烟嘧磺隆与硝磺草酮、莠去津复配制剂具有较好表现。

2）环磺酮是最新一代HPPD抑制剂类玉米田苗后除草剂：环磺酮是2007年研制的三酮类最新一代玉米田除草剂，属于HPPD抑制剂类除草剂。其除草谱广、除草适期长，主要靶标玉米田芽后中晚期各种阔叶杂草与禾本科杂草，也用于向日葵、非作物领域等，对蓟、田旋花、婆婆纳、辣子草、鼬瓣花和猪殃殃等防效优异。

环磺酮是最新一代HPPD抑制剂类苗后除草剂。2019年HPPD抑制剂类除草剂的全球销售额为17.94亿美元，占当年266亿美元除草剂销售额（包括非作物用）的6.7%，同比增长5.2%，2009-2019年的复合年增长率为10.4%。

2009-2019年中国HPPD抑制剂类除草剂的销售额分析

数据统计：中金企信国际咨询

2019年，有4个HPPD抑制剂类除草剂的销售额超过1.00亿美元。硝磺草酮（8.00亿美元，占44.6%）、异噁唑草酮（2.65亿美元，占14.8%）、环磺酮（2.45亿美元，占13.7%）、苯唑草酮（1.04亿美元，占5.8%）等四大产品的销售额占HPPD抑制剂类除草剂市场的79%。

2019年主要HPPD抑制剂类除草剂销售额及其所占份额分析

数据统计：中金企信国际咨询

预测，2023年，HPPD抑制剂类除草剂的销售额将进一步增至22.15亿美元，2018—2023年的复合年增长率为5.4%。根据该增长率测算，预计至2025年环磺酮销售规模将达到3.36亿美元。巴西约占环磺酮全球市场45%，美国约占10%的份额。环磺酮在欧盟、加拿大、墨西哥、塞尔维亚、南非、厄瓜多尔、智利、肯尼亚等地区和国家也有销售和使用。根据统计数据，环磺酮2019年全球销售额为2.45亿美元，2009-2019年的复合增长率达到23.40%。

从终端产品来看，环磺酮类型有原药和与不同含量其他成分复配产品两大类，如与莠去津、特丁津、噻酮磺隆等复配产品。环磺酮在部分国家登记情况如下：

环磺酮在美国、加拿大及法国的部分产品登记情况

2019年环磺酮在中国的化合物专利到期，发行人于2021年12月30日取得环磺酮在国内的原药及制剂的登记，是环磺酮目前国内唯一获批在境内生产并销售的企业。环磺酮在国内登记情况如下：

我国自80年代末期，开始使用第一代茎叶处理剂烟嘧磺隆等，已使用30多年。2007年开始使用第二代茎叶处理剂硝磺草酮，已经使用了15年。上述除草剂的长期使用，带来了玉米田杂草草相的变化，防治效果的下降，抗药性的上升等重大的问题。

环磺酮是2007年研制的三酮类最新一代玉米田除草剂，属于HPPD抑制剂类除草剂，是第三代茎叶处理除草剂产品，活性高于磺草酮和硝磺草酮，其具有除草谱广、除草适期长、安全性高的特点。拜耳公司已在全球30多个国家登记和推广使用环磺酮，其主要市场分布在欧洲、北美和巴西等地，但出于战略考量，拜耳公司至今未在中国登记使用环磺酮原药及制剂产品。

根据国家统计局数据，2021年我国玉米播种面积约为6.5亿亩，发行人环磺酮产品在国内市场主要针对我国玉米田长期使用传统除草剂带来的玉米田杂草草相变化，防治效果下降，抗药性上升和玉米药害等玉米种植面临的重大难题，提供高效安全的药剂解决方案。适合我国东北春玉米区，黄淮海夏玉米区，西南山地玉米区，以及西北灌溉玉米区等广大玉米区推广应用，具有良好的市场前景。

基于环磺酮活性高、除草谱广、除草适期长、安全性高的特点，预计将改变玉米田除草剂市场的竞争格局，形成对现有玉米田除草剂市场主要产品如硝磺草酮、磺草酮、苯唑草酮、烟嘧磺隆等产品的有效替代或补充。根据全球环磺酮市场2009-2019年23.40%的复合增长率，预计未来三年环磺酮全球市场和国内市场将持续高速增长。